2025年AI加密基金将成为Web3投资新风口，但其潜力与合规挑战并存。
AI加密基金：Web3投资新趋势与合规挑战
AI+Web3的发展现状
自2023年底以来，“AI+”已成为Web3主流赛道预测的关键词之一。一年过去，AI在Web3领域的发展势头强劲。a16z、VanEck等机构发布的2025 Web3预测报告均指出，AI代理成为AI+的最新发展方向。特别是AI代理投资领域，在2024年下半年表现突出，如Ai16z及其背后的DAOS.FUN，发布一天市值就达到8000万美金，引领了“AI加密基金”(AI Crypto Fund)的新趋势。
AI加密基金的定义与优势
AI加密基金利用人工智能(AI)替代传统人工管理，实现从数据分析到决策执行的全流程自动化操作。与传统依赖基金经理经验的加密基金不同，AI加密基金依托算法模型和链上数据，通过实时计算与执行实现高效、精准的投资策略。Web3的透明性和民主性为AI加密基金提供了丰富的实时数据和无需许可的运行环境，使其在数据处理能力、市场情绪捕捉、自治性与透明度、风险管理能力等方面展现出显著优势。
代表性AI加密基金项目
当前AI加密基金领域的探索已取得显著成效，代表性项目包括：
Ai16z和DAOS.FUN：Ai16z作为现象级的AI加密基金，一经推出便吸引了行业目光，其背后的DAOS.FUN通过智能合约实现治理透明和决策自动化。
Yahctzee Fund：由Arthur Hayes支持的Yahctzee Fund，展现了出色的灵活性与适应性，致力于探索长期资产配置的优化路径。
Sekoia Virtuals：由Canonical Ventures的管理合伙人Anand Iyer发起，专注于支持Virtuals生态，拓宽了AI加密基金发展的垂直领域。
Cod3x和BigTonyXBT：Cod3x推出的BigTonyXBT，专注于DeFi领域，通过AI自动交易和资产管理功能，逐步搭建起AI加密基金在金融投资中的完整生态。
AI加密基金的合规挑战
AI加密基金的出现为加密投资领域带来新想象，但其合规性仍是关键问题。包括DAO的法律地位、AI算法的可解释性、全球监管环境的多样性等。全球多国及地区已开始建立AI相关的监管法案，对AI加密基金的合规提出更严格要求。
曼昆律师的总结
AI加密基金不仅是技术创新，更是对传统金融逻辑的挑战。尽管传统监管框架与新技术之间存在空白，开发者和投资者应主动适应现有法律框架，并为未来的监管规则做好准备。只有在合规中寻求创新，在规则中创造价值，AI加密基金才能为整个行业注入持续发展的动力。
